7월 10일 시황. 반도체 호재성 뉴스 늘며 상승 마감     (펌)

7월 10일 시황. 반도체 호재성 뉴스 늘며 상승 마감    

◎ 해외 증시

중동 긴장 완화. 반도체주 강세 효과에 상승

11개 업종 중 테크 등 7개 상승. 필수소비재 등 4개 하락

트럼프. 이란이 협상을 원한다는 연락을 했다고 주장

전쟁 재개 가능성 낮다는 발언과 함께 일단 안도

파키스탄 등 중재국들도 양측 조율 위해 노력 중이라고

Ebury. 완전한 결렬 아닌 일시적인 실망 수준

야후. 시장이 중동발 불확실성에 적응해 경제 파장 제한적

골드만삭스, 양측 충돌로 선주들 해협 통과 꺼릴수도

이 경우 원유 수송에 문제 생겨 유가에 변수될 가능성

이스라엘이 레바논 남부 지역에서 며칠 내 철수 보도

실행 여부는 확실하지 않으나 확인시 긍정적 영향 기대

일단 이 날 유가 하락. 유가 하락에 금리도 소폭 하락

반도체 관련 긍정적 뉴스 영향 이어지는 모습

SK하이닉스 ADR 흥행 소식에 반도체 기대감 재부각

7배 이상 초과 청약되면서 투자자들 관심 높다는 점 입증

마이크론 미국 내 투자 총 2500억달러로 500억달러 확대

또 미국 반도체 공급망 강화 위해 30억달러 추가 투자

업황에 대한 자신감으로 시장에서는 평가

인베스팅. 메모리 월간 매출 746억달러로 사상 최고치

UBS. 장기 계약에 업사이클 강화. 28년 중반까지 공급 부족

번스타인. 올 하반기~내년까지 정점찍고 정상화 예상

엔비디아. 중국 H200 공급 가능성도 주목

연초 기업들이 요청한 수량 절반 20만개 이하 예상

주가는 주춤했지만 향 후 매출 증가 요인으로 해석

대형주 중 엔비디아, 알파벳만 소폭 하락

메타 4.7%, 마이크론 4.5%, 브로드컴 3.2% 상승

메타는 첫 유료 AI 모델 출시에 강세. 경쟁사 4분의 1가격

램 리서치 6%, 샌디스크 7.6%, AMD 5.6% 등 반도체 급등

BoA. 마이크론 AI 인프라 투자 지속에 상승 전망. 1,550달러

내년 인프라 투자 1.5조달러, 이 중 35~40%는 메모리 구매

장기 계약 늘어나 업체들 경기 사이클 둔감해진 점도 매력

메타. 9월부터 자체 AI칩 생산. 브로드컴이 설계, TSMC가 생산

삼성전자와 메모리 구매 장기 계약도 체결했다고 보도

다만 막대한 자본 지출 우려에 매물 출회

씨티. 스페이스X 로켓사업 성공시 900달러 가능

반면 29년까지도 발사도 못하는 경우는 75달러

윌리엄 블레어. AMD 28년까지 매출 두 배로 커질 것

펩시코. 예상 하회한 실적에 약세. 인플레로 수요 감소

팔란티어. 런던 경찰과 체결한 계약 승인 무산되며 매물

유가 하락하면서 크루즈 등 여행주들 강세

코스트코. 6월 동일매장 성장 둔화에 하락

SK하이닉스 ADR 상장 앞두고 관심도 고조되는 모습

ADR 공모가 149달러. 해외 기업으로는 최대 규모

로이터. 12개월 선행 P/E 마이크론과 격차 줄일 기회

마이크론 현재 6.66배, SK하이닉스 5.5배 거래

야후. 미국 투자자들 한국 메모리주 매수할 방법 생겨

증설에 수 년 걸려 공급 부족 2030년까지 지속될 수도

존 윌리엄스. 미국 인플레 지나치게 높아

에너지 가격 전이 주목 중. 6~12개월간 유가 하락 전망

밀러 타박. 투자자들은 지정학 사건 보다 실적에 집중

에드워드존스. 실적 좋고 AI 투자 둔화 조짐 아직 없어

아폴로. 하이퍼스케일러 잉여현금 28년부터 급증 전망

투자에 집중하다 다시 돈 벌기 시작하는 단계로

단, 이 상황이 실현되지 않으면 심각한 타격 불가피

◎ 주요 지표

달러인덱스 100.93 (-0.05%)

국제유가 72.08달러 (-1.96%)

변동성지수 15.84 (-6.27%)

10년물 금리 4.54%

MSCI 한국지수 +1.11%

야간선물 +4.56%

◎ 전망과 전략

그간 증시 흔든 반도체 우려 핵심은 두 가지

가격이 올라 수요가 계속 늘기 어렵다는 분석

특히 하이퍼스케일러들의 투자 지속에 대한 의구심

수요 줄면 가격 하락. 실적 급격한 변동 가능성 우려

또 하나는 이미 올라 대부분 호재 반영되었다는 점

일부 월가 분석가는 기대치가 높아진 상태 지적

어중간한 '예상 상회'로 오르기 어렵다는 것

주도주 교체 주기에 나오는 현상이라는 지적도

돈을 버는 엔비디아에 집중하다 다음 단계로

엔비디아도 결국 삼성전자 등에서 칩 구매

그 구매 업체인 삼전-닉스, 마이크론이 급등

이제 이 빅3도 대규모 투자 계획을 속속 공개

벌면서 투자한다는 점에서 엔비디아 상황과 비슷

다만 주가의 정점은 실적과 연계되어서 봐야

통상 실적 정점 2분기 정도 시차 두고 주가 고점 나옴

ETF 거래와 맞물려 변동성 및 매물이 커진 것 추정

큰 조정으로 주변주 포함 가격 부담 해소된 측면도

일부 제외 상당수 증권사들은 이 기간 실적 전망 상향

외국인 매수 전환도 대형주에는 유리한 상황

변동성 이어지나 연속 하락 구간은 통과

기존 주도주 외 정책 수혜주, 기관 매수주 주목 필요