1월 30일 시황. 마이크로 소프트 급락 여파
◎ 해외 증시
마이크로소프트 급락 영향에 나스닥, S&P500 하락
IBM, 허니웰, 캐터필러 등 강세에 다우는 강보합
11개 업종 중 7개 올라 전체적으로는 양호
테크는 장중 -3% 가까이 급락했다 -1.86%로 축소
전일 실적 발표한 메타, MS, 테슬라 모두 예상 상회
메타만 상승하고 테슬라, 마이크로소프트는 약세
특히 마이크로소프트 매도 집중되며 -12% 급락
하루 4000억달러 이상 시총이 줄어든 것
딥시크 당시 엔비디아 -5930억달러에 이어 두 번째
Azure 성장 및 지출 우려 등이 매물 요인으로 분석
AI 투자 큰 폭 증가한 반면 수익화 시점 의구심
중요한 역할을 해야할 Azure 성장이 둔화된 점
물론 공급 문제라고 하나 결과적으로는 우려
골드만삭스. 자본 지출 증가 경계, 650→600
에버코어. 투자가 효과 내는지 확인 필요 640→580
도이치 630→575. 바클레이즈 610→600. 씨티 660→635
테슬라도 연 매출 감소. 투자 확대 부담에 약세
올해 자본 지출 200억달러 이상. 작년 85억달러였음
모델S,Y 생산 중단. 로봇 생산으로 전환
전기차 둔화를 신사업 로봇으로 커버한다는 평가
미즈호. 테슬라 AI, 로봇 등 사업 지원할 재무 갖춰
전기차 둔화에도 사업 전략 사업으로 커버. 530→540
반면 UBS는 AI, 로봇, 로보택시 '기대감'에 주가 의존
기본 사업인 전기차가 부진해 리스크 너무 커
메타는 실적 호조와 1,350억 달러 투자 긍정적 평가
지출 많지만 예상 넘긴 실적 전망에 더 집중
올해 매출 535억~565억달러 제시. 예상 514억달러
AI 인프라 지출 1150억~1350억달러. 예상 1107억
지출 많지만 매출 전망이 높아 성과의 시기로 본 것
키뱅크. 메타 AI 전략 성과 확인. 835→855
자본 지출에도 매출 성장으로 상쇄 긍정적 평가
캐너코드. 광고 매출 증가. AI로 성장 기대. 900→930
IBM. 12% 달하는 매출 성장 긍정적 평가에 강세
캐터필러. 예상 상회한 실적 + 수주 잔고 효과
전력 설비 투자 이어지고 있어 수혜 지속
로열 캐리비언 크루즈. 고객 예약 증가 소식에 강세
록히드 마틴. 예상 상회한 실적 및 수주에 상승
퍼스트솔라. 테슬라의 태양광 사업 진출 소식에 약세
전일 머스크는 수식 계열화된 태양광 기반 구축 언급
모건스탠리. 엔비디아 목표주가 250달러 유지
실적 우려 보다 상승 후 매물 소화. 전망 여전히 밝아
트럼프가 이란의 핵합의 종용하며 군사 위협 지속
이 여파로 WTI 3% 오르며 65달러 돌파
향 후 물가 자극 요인이 될 가능성 경계
한편 트럼프는 다음주 차기 연준 의장 발표한다고
금리는 2~3%p 인하해야 한다고 주장
전일 FOMC 결과에 대해 월가는 무난했다는 평가
당분간 금리 동결이 이어질 것이라는 전망 우세
경제 전망 상향 조정. 고용 우려도 일단 진정
JP모건. 고용과 인플레 동시에 챙기는 국면 전환
장기적으로 동결 기조가 이어질 가능성에 무게
베센트 발언에 반등했던 달러는 다시 하락
블룸버그. 예측 어려운 정책, 재정적자, 미국 고립
안전 자산으로서 투자자들에게 어필 약해져
주간 신규실업수당 청구 20.9만. 예상 20.5만 상회
마감 후 나온 애플 실적은 예상 상회. 시간 외 상승
◎ 주요 지표
달러인덱스 96.22 (-0.23%)
국제유가 65.53달러 (+3.67)
변동성지수 16.88 (+3.24%)
10년물 금리 4.23%
MSCI 한국지수 -0.86%
야간선물 -0.81%
◎ 전망과 전략
5,000p 1,000p 위에서 수급이 바뀌는 점 주목
4,000p 후반에서 주춤했던 아직 일관성은 없음
코스닥은 기관 투자자들이 주 매수 주체
외국인의 경우 코스피 전체 매도는 아니었음
현대차 대규모 차익이 코스피 전체 순매도로 잡힌 것
한국 증시 매도가 아니라 현대차 줄인 상태
목요일은 반도체 실적 발표 맟춘 일부 매도로 추정
환율이 하락하면서 매수 조건은 만들어진 상태
기관의 코스닥 매수는 ETF 관련 자금으로 추정
기관 자체 자금 보다 개인 자금이 붙은 것으로 보임
고객 예탁금은 103조원대까지 증가
불안정하지만 국내 투자자들 매수 자금은 늘어난 상태
조정시 받아 올릴 정도는 계속 된다는 의미
물론 단기 차익 매물 소화하는 과정은 필요
지정학 문제, 트럼프 이슈 등도 단기로는 부담
그러나 추세가 당장 바뀔 가능성은 낮아 보임
지난주 이 후 수급과 추세가 만들어진 종목들
특히 코스닥 주요 업종들 지속 관심 필요
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